一、核心区别

公积金债务重组是在原贷款机构内部对合同条款进行调整，不更换贷款机构、不结清旧贷款。再融资是用新贷款偿还原有旧贷款，贷款机构发生了变化（"借新还旧"）。

二、利率对比

债务重组通常维持原合同利率或根据政策调整，不会获得利率折扣。再融资按新贷款时的市场利率执行，如果市场利率下降可能获得更低利率。

三、费用对比

债务重组费用低（几百~两千元）。再融资涉及提前还款违约金、评估费、担保费、公证费、登记费等，综合费用可达贷款余额的 2%~5%（100 万对应 2~5 万元）。

四、审批对比

债务重组审批侧重征信、负债率、重组必要性。再融资审批更严，还要求抵押物当前评估值覆盖新贷款、流水达月供 2 倍以上等。

五、适用场景

只是月供压力大但不想增加总负债 → 债务重组；希望降低利率、减少总利息且市场利率低于原利率较多 → 再融资。公积金贷款一般不支持跨行再融资。